Verwandt mit dem Spitz, ist dieser aktive bis zu 41 cm große Hund ein ausgezeichneter Wach-, Schäfer- aber auch Begleithund. Sein Gewicht erreicht etwa 16 kg. Der Islandhund hat besonders muskulöse Beine und eine auffällige, sich über dem Rücken ringelnde Rute, die stärker behaart ist als der Rest seines Körpers.


Seine Fellfarben variieren von kastanienbraun, schwarz, und rehbraun bis hin zu weiß. Regelmäßiges bürsten ist bei dieser Rasse sehr wichtig. Bezüglich des Auslaufes sind lediglich kurze Spaziergänge erforderlich. Außergewöhnlich für diese Rasse ist außerdem die Vorliebe zu Fisch.